Incertezza e rischio nel processo decisionale

2024 Autore: Howard Calhoun | [email protected]. Ultima modifica: 2023-12-17 10:31

La gestione delle imprese, così come, ad esempio, i compiti statali di natura socio-economica, possono essere svolte tenendo conto delle incertezze e dei rischi attuali. Quali sono le loro specifiche? Come possono essere calcolati?

Qual è l'essenza delle incertezze e dei rischi?

Prima di tutto, considera il concetto di rischio e incertezza, come questi termini possono essere interpretati in determinati contesti.

Il rischio è comunemente inteso come la probabilità che si verifichi un evento sfavorevole o indesiderabile. Ad esempio, se stiamo parlando di un'impresa, questo potrebbe essere un cambiamento nelle condizioni di mercato in modo che i risultati dell'attività economica dell'impresa siano tutt' altro che ottimali.

L'incertezza è intesa come l'incapacità di prevedere in modo affidabile il verificarsi di un evento, indipendentemente da quanto possa essere desiderabile. Ma, di regola, l'incertezza e il rischio sono considerati nel contesto dell'insorgenza di condizioni avverse. La situazione inversa - quando è impossibile prevedere la comparsa di fattori positivi, è raramente percepita come incerta,poiché in questo caso non è necessario determinare la tattica di risposta ai fattori rilevanti. Mentre in scenari negativi, tali tattiche sono solitamente necessarie. Ciò è dovuto al fatto che in condizioni di incertezza e rischio si possono prendere le decisioni più importanti: economiche, politiche. Esploriamo come questo può essere fatto in modo più dettagliato.

Come ridurre al minimo incertezza e rischi?

L'adozione di determinate decisioni in un ambiente caratterizzato da incertezza e rischio viene effettuata utilizzando concetti che riducono al minimo la probabilità di errori o vari scenari indesiderati. Questo approccio può essere efficace in una varietà di situazioni.

L'incertezza e il rischio sono quindi inerenti a molte sfere della vita moderna. Gli approcci utilizzati nei casi in cui è necessario ridurre al minimo gli errori in determinate azioni possono essere basati su:

- sull'identificazione di fattori stabili che possono influenzare la situazione;

- sull'analisi delle risorse e degli strumenti a disposizione del decisore;

- sull'identificazione di fattori temporanei e instabili che possono anche influenzare la situazione, ma questo è possibile solo a condizioni specifiche (anche loro devono essere identificati).

Tra le aree in cui i concetti rilevanti sono più richiesti c'è la gestione. C'è un punto di vista che nel contesto della gestione aziendale, l'incertezza è un rischio manageriale,e uno dei principali. Qui troviamo, quindi, un' altra variante dell'interpretazione del termine in questione. Nel campo della gestione, i concetti che esplorano l'essenza dei vari rischi sono molto comuni. Pertanto, sarà utile prima di tutto studiare come vengono presi in considerazione l'incertezza e il rischio nel processo di presa di decisioni manageriali in un'impresa.

Gestire un'impresa in condizioni di incertezza e rischio

Il seguente approccio è comune negli affari per superare le possibili conseguenze negative quando si risolvono determinati problemi.

Prima di tutto, i manager determinano l'elenco degli oggetti il cui comportamento può essere caratterizzato da incertezza e rischi. Questo può essere, ad esempio, il prezzo di mercato dei beni o servizi venduti. In condizioni di tariffazione libera e di elevata concorrenza, può essere molto problematico prevederne inequivocabilmente il corso. Si rileva l'emergere del rischio di incertezza in termini di prospettive di incasso dei ricavi da parte dell'impresa. A causa del calo dei prezzi, il suo valore potrebbe non essere sufficiente per estinguere le passività correnti o, ad esempio, risolvere problemi legati alla promozione del marchio.

A sua volta, un aumento inaspettatamente brusco dei prezzi può portare all'accumulo di una quantità eccessiva di utili non distribuiti da parte dell'impresa. Che, forse, in una situazione diversa - con la dinamica sistematica degli incassi - il management avrebbe investito nell'ammodernamento delle immobilizzazioni o nello sviluppo di nuovi mercati.

Una volta individuato un oggetto caratterizzato da incertezza e rischi in termini di sviluppo del business,sono in corso lavori per determinare i fattori che influenzano il comportamento di questo oggetto. Queste possono essere cifre che riflettono la capacità di mercato e le dinamiche di vendita per le imprese che operano in un particolare segmento. Può essere uno studio di fattori politici e macroeconomici.

Il concetto di rischio e incertezza, come abbiamo notato all'inizio dell'articolo, può essere associato a processi in vari campi. Pertanto, di norma, qui viene presa in considerazione la più ampia gamma di fattori. Ad esempio, quelli relativi al settore finanziario. Studieremo come vengono esaminate le condizioni di incertezza e di rischio nel corso del processo decisionale su varie transazioni monetarie.

Incertezza e fattori di rischio nel settore finanziario

Abbiamo notato sopra che i manager di un'impresa, quando sviluppano un algoritmo per prendere decisioni manageriali, prendono in considerazione prima un oggetto che può essere caratterizzato da incertezza e rischi, quindi identificano i fattori che determinano la probabilità delle condizioni sotto il quale possono lavorare.

Lo stesso può essere fatto nel corso della risoluzione di problemi relativi alla gestione finanziaria. Nel campo delle transazioni monetarie, l'oggetto che può risentire dell'incertezza (il rischio è un caso particolare) è il più delle volte il potere d'acquisto del capitale. A seconda di determinate condizioni, può aumentare o diminuire. Ad esempio, a causa dell'inflazione nell'economia statale, la differenza di cambio nella valutazione della valuta nazionale. che, a sua volta, puòdipendono da processi macroeconomici e politici.

Così, nel campo del processo decisionale relativo alla gestione del denaro, i livelli di incertezza (rischio - come un particolare, ancora, il suo caso) possono essere rappresentati a diversi livelli.

In primo luogo, a livello di indicatori macro economici (ad esempio, dinamica del PIL, bilancia commerciale, inflazione), e in secondo luogo, nel campo dei singoli indicatori finanziari (in opzione, il tasso di cambio della valuta nazionale). I fattori a entrambi i livelli determinano quale sarà il potere d'acquisto del capitale.

Identificato un oggetto caratterizzato da incertezza e rischi, oltre ad aver evidenziato i fattori che lo influenzano, è necessario applicare la metodologia per l'applicazione pratica della decisione. Ad esempio - sviluppato da dirigenti aziendali o specialisti finanziari. Ci sono un gran numero di approcci per questo. Tra i più comuni c'è l'uso di una matrice decisionale. Studiamolo più in dettaglio.

Matrix come strumento per scegliere decisioni in condizioni di rischio e incertezza

La tecnica in questione si caratterizza principalmente per la sua versatilità. È abbastanza ottimale per prendere decisioni su oggetti caratterizzati da rischi economici e incertezza, e quindi applicabili nella gestione.

La matrice decisionale prevede la scelta di uno o più di essi in base alla più alta probabilità della catena di fattori che influiscono sull'oggetto. Pertanto, viene scelta la soluzione principale, calcolata su un insieme di fattori e, se non funzionano (o, al contrario, risultano rilevanti), quindiviene scelto un approccio diverso. Il che implica l'impatto sull'oggetto di altri fattori.

Se la seconda soluzione risulta non essere la più ottimale, viene applicata la successiva, e così via, fino a quando si arriva a scegliere l'approccio meno desiderabile, ma che dà il risultato. La formazione di un elenco di soluzioni, dalla più efficace alla meno efficace, può essere eseguita utilizzando metodi matematici. Ad esempio, quelli che prevedono la costruzione di un grafico della distribuzione della probabilità di innescare un determinato fattore.

Le condizioni di incertezza e di rischio possono essere calcolate teoricamente utilizzando i metodi della teoria della probabilità. Soprattutto se la persona che lo fa ha a sua disposizione dati statistici sufficientemente rappresentativi. Nella pratica dell'analisi economica e finanziaria si sono formati un gran numero di criteri in base ai quali è possibile determinare la probabilità di innescare determinati fattori di incertezza e di rischio. Sarà utile studiarne alcuni in modo più dettagliato.

Criteri per determinare la probabilità nell'incertezza e l'analisi del rischio

La probabilità, come categoria matematica, è solitamente espressa in percentuale. Di norma, non è un singolo valore, ma una combinazione di essi, in base a quali condizioni si formano per i fattori scatenanti. Si scopre che vengono prese in considerazione diverse probabilità e la loro somma è 100%.

Il criterio principale per valutare il grado di probabilità di innescare determinatifattori considerati obiettività. Deve essere confermato:

- metodi matematici collaudati;

- i risultati dell'analisi statistica di quantità significative di dati.

Ideale - se vengono utilizzati entrambi gli strumenti per identificare l'obiettività. Ma in pratica, questa situazione si verifica raramente. Di norma, i rischi economici e le incertezze vengono calcolati con l'accesso a una quantità relativamente piccola di dati. Questo è abbastanza logico: se tutte le imprese avessero lo stesso accesso alle informazioni rilevanti, non ci sarebbe concorrenza tra di loro e ciò influenzerebbe anche il ritmo dello sviluppo economico.

Pertanto, quando si analizzano i rischi economici e l'incertezza, le imprese molto spesso devono concentrarsi sull'aspetto matematico del calcolo della probabilità. Più perfetti sono i metodi appropriati dell'azienda, più l'azienda diventerà competitiva sul mercato. Consideriamo quali metodi possono essere utilizzati per determinare la probabilità di formazione di condizioni per il funzionamento dei fattori del comportamento degli oggetti, in relazione ai quali si può osservare una situazione di incertezza (rischio - come caso speciale).

Metodi per determinare la probabilità

La probabilità può essere calcolata:

- analizzando situazioni tipiche (ad esempio, quando solo 1 evento su 2 può verificarsi con la massima probabilità, come opzione: quando si lancia una moneta, esce testa o croce);

- attraverso la distribuzione di probabilità (basata su dati storici oanalisi del campione);

- attraverso l'analisi di scenari esperti - con il coinvolgimento di professionisti esperti in grado di indagare i fattori che influenzano il comportamento dell'oggetto.

Dopo aver deciso i metodi per calcolare la probabilità nell'ambito del calcolo dell'incertezza e dei rischi, puoi iniziare a determinarlo praticamente. Studiamo come risolvere questo problema.

Come determinare in pratica la probabilità di un evento incerto?

La determinazione pratica della probabilità di innescare un fattore che colpisce un oggetto, caratterizzato da incertezza e rischi, inizia con la formulazione di aspettative specifiche dall'oggetto corrispondente. Se questo è il potere d'acquisto del capitale, allora ci si può aspettare che aumenti, rimanga allo stesso livello o diminuisca.

Gli obiettivi del finanziatore in questo caso possono essere, ad esempio:

- capitale investito con potere d'acquisto in calo nella modernizzazione delle immobilizzazioni;

- formazione sulla base di liquidità con potere d'acquisto stabile o crescente di volumi aggiuntivi di utili portati a nuovo.

Supponiamo che il finanziatore si aspetti che il capitale - per ragioni inflazionistiche - riduca comunque il suo potere d'acquisto, per cui dovrà essere investito nell'ammodernamento delle immobilizzazioni. Pertanto, il rischio (grado di incertezza) in questo caso è che una quantità significativa di capitale venga investita in un'attività liquida, mentre il suo potere d'acquisto potrebbe, contrariamente alle aspettative,Cresci. Di conseguenza, l'azienda riceverà meno utili non distribuiti. I suoi concorrenti, a loro volta, possono utilizzare il loro capitale in modo più efficiente.

Decise le aspettative riguardo a un oggetto caratterizzato da incertezza e rischi, è necessario studiare la totalità dei fattori che influenzano il comportamento dell'oggetto corrispondente. Questi possono essere:

- indicatori economici dello stato (compresa l'inflazione, il tasso di cambio della valuta nazionale, di cui abbiamo già parlato sopra);

- la situazione del mercato delle materie prime e dei fondi richiesti dall'impresa (rispetto al cui costo si calcola il potere d'acquisto del capitale sociale);

- dinamica della produttività del capitale (determinando le prospettive di ammodernamento delle immobilizzazioni della società).

Inoltre, utilizzando metodi matematici, l'azienda calcola il maggior grado di impatto sull'oggetto di determinati fattori, dopodiché determina la probabilità che ciascuno di essi si attivi.

Pertanto, potrebbe risultare che la maggior parte del capitale dell'azienda viene speso per l'acquisto di materie prime, materiali e fondi, mentre vengono principalmente importati dall'estero. Di conseguenza, la crescita o il declino del potere d'acquisto dei fondi dell'organizzazione dipenderà principalmente dalla dinamica della valuta nazionale e, in misura minore, dall'inflazione ufficiale.

Le fonti di incertezza (rischi) in questo caso saranno di natura macroeconomica. Quindi, il tasso di cambio della moneta nazionale è influenzato, in primo luogo, dalla bilancia dei pagamenti dello Stato,il rapporto tra attività e passività, il livello del debito pubblico, il volume totale delle transazioni in valuta estera quando si regolano con fornitori esteri.

Quindi, la probabilità di un evento incerto - un aumento, il mantenimento di un valore stabile o una diminuzione del potere d'acquisto del capitale sarà calcolata identificando i principali fattori che influenzano l'oggetto rilevante, determinando le condizioni per l'attivazione di questi fattori, nonché la probabilità che si verifichino (che, a loro volta, possono dipendere da fattori di diverso livello, in questo caso macroeconomici).

Decisione basata sul rischio

Quindi, abbiamo studiato come si possa calcolare la probabilità che si verifichino condizioni per l'innesco di fattori che influenzano il comportamento di un oggetto caratterizzato da incertezza e rischi. Sarà anche utile studiare più in dettaglio come si possono prendere decisioni di fronte all'incertezza e al rischio.

Gli esperti moderni identificano il seguente elenco di criteri che possono essere guidati nell'ambito di tali compiti:

- probabilità di osservare gli indicatori attesi;

- prospettive per il raggiungimento di valori estremamente bassi e alti per gli indicatori in esame;

- il grado di dispersione tra gli indicatori atteso, minimo e marginale

Il primo criterio consiste nella scelta di una soluzione, la cui attuazione può portare al raggiungimento di un risultato ottimale - ad esempio, nella questione dell'investimento di capitali nell'apertura di uno stabilimento perProduzione televisiva in Cina.

Gli indicatori attesi in questo caso possono essere basati su statistiche storiche o calcolati (ma basati, ancora, su alcune esperienze pratiche degli specialisti che prendono la decisione). Ad esempio, i manager potrebbero avere informazioni che la redditività della produzione televisiva in una fabbrica in Cina è in media di circa il 20%. Pertanto, quando aprono la propria fabbrica, possono aspettarsi un ritorno sull'investimento simile.

A loro volta, potrebbero essere a conoscenza di casi in cui alcune aziende non hanno raggiunto queste cifre e, inoltre, sono diventate non redditizie. A questo proposito, i gestori dovranno considerare uno scenario come una redditività zero o negativa.

Tuttavia, i finanziatori potrebbero avere prove che alcune aziende sono state in grado di ottenere un ritorno sull'investimento del 70% nelle fabbriche cinesi. Quando si prende una decisione si tiene conto anche del raggiungimento dell'indicatore pertinente.

Il rischio (il risultato dell'incertezza in questo caso) quando si considera la possibilità di investire nell'apertura di una fabbrica in Cina può essere l'emergere di condizioni per il funzionamento di fattori che influiscono negativamente sull'oggetto: il livello di redditività. Quei fattori che possono portare al fatto che l'indicatore corrispondente sarà negativo. Allo stesso tempo, un altro risultato dell'incertezza potrebbe essere il raggiungimento di una redditività del 70%, ovvero una cifra già raggiunta in precedenza da altre imprese.

Se la redditività negativa fossemostra, relativamente parlando, il 10% degli stabilimenti aperti in Cina, la cifra del 70% raggiungerà il 5%, e l'atteso - del 20% - è stato registrato sulla base dei risultati del lavoro dell'85% degli stabilimenti, quindi giustamente dirigenti può prendere una decisione positiva in merito all'investimento nell'apertura di uno stabilimento per la produzione di televisori in Cina.

Se si registra una redditività negativa basata sui dati disponibili per il 30% degli stabilimenti, i manager possono:

- abbandonare l'idea di investire nelle fabbriche;

- per analizzare i fattori che possono predeterminare una performance così modesta degli investimenti nella produzione televisiva.

Nel secondo caso, l'incertezza e il rischio nelle decisioni di gestione saranno considerati sulla base di nuovi insiemi di criteri in termini di previsione di indicatori ottimale, massimo e minimo. Ad esempio, la dinamica dei prezzi di acquisto dei componenti può essere studiata come uno dei fattori di redditività. Oppure - indicatori della domanda nel mercato a cui vengono forniti i televisori prodotti nello stabilimento cinese.

CV

Quindi, abbiamo deciso l'essenza di fenomeni come l'incertezza e il rischio negli affari. Possono caratterizzare una varietà di oggetti. Nel settore degli affari, questo è il più delle volte il potere d'acquisto del capitale, la redditività, il costo dei prezzi per determinati asset.

Il rischio è spesso considerato dai ricercatori come un caso speciale di incertezza. Riflette la probabilità di ottenere un risultato indesiderabile o negativo di qualsiasiattività.

Rischio e incertezza sono concetti strettamente correlati al termine "probabilità" relativo alla matematica. Corrisponde a un insieme di metodi che consentono di calcolare se le aspettative di un manager, nel caso di un'azienda, o di un altro stakeholder, sono giustificate in merito a fattori che possono influenzare l'incertezza e il rischio nella gestione di un'azienda.