Warren Buffett è il miglior investitore al mondo. Biografia, libri, detti, il percorso dell '"oracolo di Omaha"

2024 Autore: Howard Calhoun | [email protected]. Ultima modifica: 2023-12-17 10:31

Molte persone credono che Warren Buffett sia il miglior investitore al mondo, e con buone ragioni. Un uomo conosciuto non solo negli Stati Uniti, ma in tutto il mondo, vive a Omaha, nel Nebraska. Ha 73 anni. Ha la quinta fortuna più grande degli Stati Uniti - alla fine del 2012, pari a 46,5 miliardi di dollari. Ma con tutto questo, una grande fortuna non ha girato la testa, cerca di vivere modestamente. Warren ricorda agli altri che il denaro non ha creato una persona, ma una persona ha creato denaro e incoraggia gli altri a vivere più facilmente. Il miliardario esorta anche i suoi connazionali a seguire il suo esempio: non inseguire i marchi, ma usa quelle cose che ti fanno comodo.

Perché Warren Buffett è amato negli Stati Uniti?

Un fatto importante che lo caratterizza come persona è l'abbandono volontario del 50% della sua proprietà (che è di circa 37 miliardi di dollari). Ha trasferito questi fondi con un tratto di penna, senza esitazione, a fondazioni di beneficenza americane. Questo è il modo in cui ha risposto all'appello di Bill Gates nel 2010 affinché i ricchi americani ne dessero la metàla loro ricchezza al paese che li ha resi ricchi. È stato il più grande e davvero impressionante atto di carità al mondo, un esempio per tutte le persone facoltose. I fondi sono stati trasferiti principalmente a un fondo gestito dai coniugi Gates: Bill e Mellinda. Senza esagerare, l'intero paese fu profondamente sorpreso da questo atto di un uomo che in precedenza era famoso per la sua frugalità. È stato un atto veramente patriottico, una vivace risposta dell'anima di Buffett all'attacco terroristico alle Torri Gemelle statunitensi.

È davvero amato nella sua nativa Omaha, lui, un miliardario di fama mondiale, non si nasconde dalle persone, visita liberamente negozi e altri luoghi pubblici.

C'era una volta in cui una scuola di Omaha stava affrontando sanzioni finanziarie significative e la minaccia di chiusura, un'anziana coppia di insegnanti della stessa scuola venne in soccorso. Hanno trasferito diversi milioni di dollari sul conto richiesto. Da dove li hanno presi? Gli insegnanti si sono rivelati uno dei primi azionisti dell'azienda di Buffett, affidandogli tutti i loro risparmi: $ 25.000.

Alla domanda del corrispondente su come capisce cosa sia il successo nella vita, ha risposto che la cosa più importante è amare le persone intorno, e quanto hai in una cella di banca è già secondario. Warren Buffett ha davvero tali convinzioni. Le notizie, l'attualità hanno scarso effetto sui valori della sua vita. In effetti, quest'uomo intelligente, ma ribelle e carismatico è amato dalla famiglia e dagli altri.

Warren Buffett è un famoso nome commerciale

Operazioni nel mercato mobiliarei titoli sono il più delle volte speculativi. Si suppone, ovviamente, di acquistare azioni a prezzi bassi e venderle a un tasso più elevato. Molte persone cercano di eseguire due operazioni contemporaneamente alla velocità della luce, inoltre, nel modo più redditizio possibile. Ma l'eroe del nostro articolo non è andato nel suo arricchimento attraverso la speculazione, lui, come dicono gli esperti, è un "puro investitore". Il suo stile è diverso: misura sette volte, taglia una volta. L'hobby di un uomo d'affari è l'acquisto di azioni in aziende promettenti che il mercato soggettivamente sottovaluta. Questo difetto ha la prospettiva di essere corretto. Solo il fatto che lo stesso Warren Buffett abbia investito in questa azienda ne accresce la reputazione. Rispetta le aziende in cui investe. Possiede una frase che dovrebbe essere ascoltata da tutti gli investitori. Dice che è meglio comprare una grande azienda ad un prezzo equo piuttosto che comprare un'azienda onesta ad un ottimo prezzo. Warren Buffett è fondamentale nella moralità degli affari. Le sue dichiarazioni lo testimoniano.

Acquista titoli solo da società, assicurandosi solo che il loro valore reale sia superiore a quello proposto. Inoltre, tali azioni sono nel suo portafoglio da almeno dieci anni. Le imprese stanno lavorando costantemente e il valore delle loro azioni in questo momento sta crescendo. Non è interessato alla speculazione a breve termine, a differenza di George Soros. Una tale posizione è, ovviamente, costruttiva: la produzione riceve un impulso allo sviluppo. I compatrioti sono sicuri che Warren Buffett stia stimolando l'economia statunitense con le sue attività. Le foto di questa degna persona sono spesso pubblicate su giornali e riviste. Rilascia volentieri interviste. Questo uomo d'affari e filantropo è amatonel paese e c'è - per cosa … Dopotutto, difende fondamentalmente gli investimenti e critica la speculazione. Esorta altri uomini d'affari a non oltrepassare il confine tra questi concetti, ad essere "per l'intero paese" e non solo "per se stessi".

Il suo principio è investire in aziende con una gestione impeccabile. Pertanto, studia non solo il loro bilancio, ma anche la struttura produttiva, nonché le biografie dei dirigenti. Questo investitore è come un agronomo che cerca il terreno giusto in cui piantare. La sua opzione di investimento preferita è quando le aziende, grazie agli investimenti, continuano a svilupparsi costantemente. Pertanto, sceglie beni sottovalutati. Nel descrivere come scegliere un'azienda in cui investire, Buffett afferma con le parole del suo mentore Ben Graham che ha senso confrontare il prezzo (ciò che paghiamo) e il valore (ciò che otteniamo).

Se consideriamo Warren Buffett come un investitore in azioni, il suo reddito medio annuo è solo del 24%. E questo è in una zona in cui capita che i fortunati "strappino" il jackpot del 500%! Quanti di questi spavaldi con brillanti affari una tantum ha visto Warren? Ma la fortuna per loro è una donna volubile, ed è stata a braccetto con l'eroe del nostro articolo per più di 50 anni, non lasciandolo solo.

Buffett è sicuro che ogni cosa presente sia provata dal tempo, ma ne parla, come sempre, in modo non banale e figurato, applicando il seguente paragone: con la bassa marea, si nota chi nuotava nudo.

Perché è chiamato "l'Oracolo di Omaha"?

Tutto ciò che ha fatto nella vita, letteralmente tutto, ha avuto successo. (La biografia di Buffett recensita in questo articolo qui sotto ti convincerà di questo.) Le sue previsioni si avverano in modo sorprendente. Tutto ciò che dice pubblicamente viene analizzato attentamente. A Wall Street, quello che dice Warren Buffett non ha meno peso della parola del presidente del Paese. Le citazioni del suo discorso possono persino far crollare l'azienda. Così, parlando con i suoi azionisti, ha espresso la sua opinione che presto una delle maggiori società del mercato riassicurativo sarebbe crollata. Gli analisti, dopo aver analizzato i debiti di varie compagnie verso primari assicuratori, hanno stabilito che questa è la settima compagnia assicurativa tedesca Gerling Global Re nel mondo. La dichiarazione di Warren è stata sufficiente per impedire ai clienti di utilizzare questa azienda davvero non redditizia.

All'inizio del nuovo secolo, gli analisti si chiedevano perché Buffett non stesse investendo nello sviluppo delle moderne tecnologie? I giornalisti hanno persino deriso la vecchiaia del miliardario che non usa un computer o una calcolatrice (Warren determina il profitto dall'infanzia moltiplicando numeri a due e tre cifre nella sua testa). Tuttavia, dopo un paio d'anni, l'indice del mercato tecnologico NASDAQ ha iniziato a diminuire sistematicamente e le società investitrici hanno subito perdite significative. Cosa ha detto Warren Buffett a questo? Le sue citazioni su questo argomento sono laconiche - "E ti avevo avvertito …"

Nel 2006, un famoso investitore predisse una catastrofe nel mercato immobiliare statunitense. Per fare ciò, ha utilizzato il "suo" indicatore: i prezzi delle case non dovrebbero crescere molto più velocemente dei costi. Eventi 2007–2008anni - le abitazioni acquistate su un mutuo dai cittadini iniziarono a essere massicciamente alienate da loro per debiti.

Preoccupato per il deficit di bilancio degli Stati Uniti, nel 2003 e nel 2004. due volte ha previsto la caduta del dollaro USA, investendo parte dei suoi fondi in altre valute.

Primi passi nel mondo degli affari

Suo padre era proprietario di un intermediario e membro del Congresso. Tuttavia, fin dall'infanzia, Warren ha cercato di guadagnare i suoi soldi e fare le sue cose. Il suo primo affare è stato speculativo: il ragazzo ha comprato diverse lattine di Coca-Cola dal nonno nel negozio e le ha vendute alla sua famiglia al doppio del prezzo. Inizia così il percorso di Warren Buffett nel mondo degli affari. All'età di 11 anni ha prima provato a giocare ai corsi, prima acquistando e poi vendendo tre azioni. Poi si affrettò a vendere le azioni per il minimo profitto. Tuttavia, il loro prezzo è presto aumentato di sei volte. Non c'era bisogno di correre. Questo è servito da lezione per Warren.

Dall'età di tredici anni ha lavorato nell'ufficio postale consegnando il Washington Post. Il lavoro era a cottimo e, dopo aver sviluppato il suo sistema, iniziò a guadagnare più del capo dell'ufficio postale. All'età di 15-17 anni, insieme ad un amico, hanno acquistato e installato in città tre slot machine usate. All'età di 17 anni, aveva fondi per un importo di $ 5.000, che, aggiustato per l'indice di inflazione, ammontava a oltre $ 40.000. Warren è stato "accusato" di guadagnare denaro e diventare milionario all'età di 30 anni. Ma suo padre lo convinse della necessità di ricevere un'istruzione. L'Università del Distretto di Columbia lo ha riunito con un eminente teorico del mercato finanziario e degli investimenti, Graham, che è riuscito a interessare la sua snellateoria del giovane Il Tao di Warren Buffett è stato trovato! Ora sapeva per certo cosa avrebbe fatto nella vita: investire.

Il mercato finanziario è la chiamata di Warren Buffett

Dopo la laurea, Warren ha iniziato a lavorare come manager nell'azienda di suo padre. A 22 anni ha sposato Susan Thompson. Due anni dopo, organizza una società sulle azioni di amici e conoscenti. Ha poi avuto esperienza di lavoro per la compagnia del suo insegnante Ben Graham, il fondo di investimento Graham-Newman a Wall Street. In questa fase ha già una fortuna di 140 mila dollari USA. Nonostante le prospettive di apertura, Warren decide di costruire la propria attività. Ritorna a Omaha e, dopo essere riuscito a raccogliere fondi da amici e parenti, fonda la sua società di fondazione, Buffett Associates. Dall'inizio degli anni '60, le azioni di questa società sono cresciute del 251% nei primi 5 anni, mentre in media il mercato azionario americano "cresce" del 74% in questo periodo. Nei prossimi 5 anni, questo divario aumenterà ancora di più: 156% per le società investite da Warren e 122% per il resto del mercato. Un sogno d'infanzia diventa re altà: diventa milionario. Warren Buffett si è affermato come un eccellente specialista in fusioni e acquisizioni. Ha ingenti investimenti nel settore assicurativo americano.

La seconda fase della sua attività iniziò nel 1969, quando investì tutti i proventi del fondo Buffett Associates (che è di 102 milioni di dollari) nell'azienda tessile in bancarotta Berkshire Hathaway, dando così impulso allo sviluppo. Un analista esperto ha notato, sulla base dila valutazione degli asset secondo cui il prezzo reale di un'azione era di $ 20, mentre veniva venduta a $ 8. Ma il business tessile si è rivelato non essere il punto finale, ma una base intermedia per il prossimo investimento. Il profitto dalla vendita di prodotti è stato destinato a loro nell'acquisto di titoli di compagnie di assicurazione. L'America a quel tempo costituiva il proprio mercato assicurativo e significativi benefici governativi erano la chiave per un'elevata redditività del settore assicurativo. Una strategia saggia e di vasta portata è stata scelta da Warren Buffett. La sua biografia di investitore su scala nazionale inizia proprio da questa fase, quando le cinque maggiori compagnie assicurative statunitensi diventano di sua proprietà.

Successivamente, è stato lanciato un meccanismo di investimento basato sulla ridistribuzione dei premi assicurativi dai clienti a queste società. Per parte dei fondi ricevuti "in anticipo" sono state acquistate società "solide" in bancarotta. Dopo aver ricevuto un sostegno finanziario, quasi immediatamente sono usciti con un profitto. Così, grazie ai profitti delle imprese investite in modo intelligente, Warren Buffett ha ricevuto un' altra fonte di finanziamento. La sua biografia lo testimonia: dopo aver scambiato la sua quinta decade, divenne proprietario di una fortuna di 28 miliardi.

Il più grande investimento di Oracle Oracle

Il suo investimento è più che convincente. L'investimento in società sottovalutate dal mercato ha avuto un effetto sorprendente. Le azioni della Coca-Cola che ha acquistato per 1,3 miliardi di dollari sono salite a 13,4 miliardi di dollari; Gillette - da $ 0,6 miliardi a $ 4,6 miliardi; e 0,01 miliardi di dollari,1 miliardo di dollari investito nel Washington Post.

Il miliardario ha anche una partecipazione del 4,3% in McDonalds.

Nota, questa persona investe in ciò che gli è familiare dall'infanzia e in ciò che gli è vicino come persona. Ricordiamo (ne abbiamo già parlato) la prima esperienza commerciale di Warren, sei anni, che vende ai genitori sei lattine di Coca-Cola comprate dal nonno. Inoltre, l'Oracolo beve ogni giorno cinque lattine di Cherry Coke. O il quotidiano del Washington Post: non è stato il giovane Buffett a consegnarlo in bicicletta, ricevendo per la prima volta nella sua vita una rendita dignitosa? Vale a dire, gli hamburger sono il cibo preferito del geniale investitore.

I principi di investimento di Warren Buffett - premuroso e di successo, che è stato dimostrato dalla pratica, sono diventati famosi da tempo. Sono organicamente coerenti con i suoi principi di vita.

In qualche modo, funzionante, gradualmente, nel processo di gestione, Warren Buffett ha creato il "Essay on Investment", in cui ha sviluppato le idee di Ben Graham. Inizialmente, queste erano le sue lettere d'affari agli azionisti di una società diversificata nata dall'azienda tessile Berkshire Hathaway (e continua a portare questo nome). Il motivo della pubblicazione di questo libro è puramente pratico: la ragionevole formulazione da parte dell'autore delle idee del mercato finanziario e la distruzione dei miti che vi esistono. La natura dell'investimento e della costruzione di un'impresa viene sottilmente rivelata. L'autore sottolinea che investimenti significativi sono impossibili senza un'adeguata revisione dei documenti contabili, un'analisi della vita economica dell'azienda.

Dopo aver acquistato un'azienda, Buffett nomina il suo CEO, determina l'ordine per luipagamento. Questa è l'unica cosa che fa lui, l'investitore. L'Oracolo di Omaha non ha toccato la gestione operativa dell'azienda. La struttura di gestione non è cambiata. L'amministratore da lui nominato, stimolato dall'opportunità di partecipare all'opzione sulle azioni della società, ha aumentato lui stesso la capitalizzazione.

Principi di vita di un grande investitore

In primo luogo, l'Oracolo di Omaha crede che la ricchezza sia uno stato mentale. Se una persona si associa alla ricchezza, diventerà ricco.

Tuttavia, non associa il successo di una persona solo a un conto bancario. È importante che faccia quello che gli piace e che ci siano persone in giro che lo amano. Raccomanda inoltre che le persone imparino a spendere meno di quanto guadagnano, a non lasciarsi trasportare dai prestiti al consumo. Consiglia di trascorrere del tempo con persone che hanno più successo di te, poiché ti mobilita per fare ulteriori progressi. L'ultimo principio dell'Oracolo è che chi vuole ricevere di più deve anche dare di più.

Si dedica alla sua azienda al punto da detenere il 99% del suo capitale nelle sue azioni. A proposito, anche il suo collega Charlie Munger, seguendo il suo esempio, ha investito il 90% della sua fortuna nelle azioni della società. Questa, secondo Warren, è la migliore garanzia dell'unanimità e dell'unità degli azionisti di Berkshire Hathaway con i suoi dirigenti, necessaria per una sua gestione efficace. Nel 2004, dopo la morte di sua moglie Susan Buffett, il migliore amico di Warren, Bill Gates, è entrato a far parte del consiglio di amministrazione.

Da notare la particolarità di questa azienda. Nei suoi oltre 40 anni di storia, non un solo titolo Berkshire Hathaway lo ha fattonon è stato venduto. Durante questo periodo, il valore di ciascuna azione è aumentato da $ 8 (ricordate, quando si acquista un'azienda tessile) a $ 90,5 mila. Gli azionisti di questa società, anche per il carisma del suo leader, non sono uomini d'affari sparsi, ma un club d'élite, un unico, monolitico, incaricato di lavorare insieme.

Non gli piacciono i computer. Non ne ha a casa sua. L'unico punto debole dell'Oracolo di Omaha sono i jet privati.

Parsimonia o avidità?

Lui, nonostante la sua ricchezza, non è andato a vivere nello "stato dei milionari" - la California, non si è costruito un fantastico immobile. Anche se i fondi gli permettono di costruirsi quasi una città. La casa di Warren Buffett in Farnham Street è stata da lui acquistata negli anni '50 nella sua nativa Omaha per 34mila dollari. Fondamentalmente non riceve dividendi dalla società che possiede (Berkshire Hathaway). Vive con uno stipendio, guida una Lincoln usata. Cena nella stessa mensa dove ha mangiato quando era impiegato.

Si veste nei normali negozi. Una volta, quando un giornalista malizioso gli chiese del costo delle sue cause, rispose in modo tale da far ridere tutta l'America. Secondo la sua risposta, le tute sono molto costose, gli sembrano solo scadenti.

Sorprende chi gli sta intorno per la rigidità di questa persona, anche nei confronti dei propri figli. Quando il figlio Howard ha voluto coltivare e si è rivolto a suo padre con la richiesta di comprargli una fattoria, ha posto una condizione: la compra lui stesso - a proprio nome, e suo figlio affitta una fattoria da lui, mentrepagandogli l'affitto. La figlia di Susie una volta gli si avvicinò, chiedendogli una piccola somma per ritirare un'auto dal parcheggio a pagamento dell'aeroporto. Certo, ha dato dei soldi, ma allo stesso tempo ha chiesto a sua figlia di scrivere una ricevuta per i $ 20 ricevuti.

Warren Buffett adora i cartoni animati. Preferito - "DuckTales" con Scrooge McDuck - il personaggio principale. Non si tratta nemmeno di animazione. Lo slogan dell'"anatra dal collo rosso": "Un dollaro risparmiato è un dollaro guadagnato" notò W alt Disney e "rubò" al personaggio principale del nostro articolo.

Ma c'è stato ancora un errore

Warren Buffett è uno scrittore? Di proposito non scriveva libri. Ma ha lavorato in modo così creativo che le sue lettere agli azionisti, raccolte e sistematizzate, sono pubblicate, leggibili e di valore.

Solo una volta - nel 2005, la previsione del grande finanziere non si è avverata. Ha scommesso sulla caduta del dollaro. Si è scoperto il contrario: la crescita. Il prototipo di Scrooge McDuck su questo ha perso circa 900 milioni di dollari, che però sono stati coperti dal profitto della compagnia da lui guidata in 2 miliardi di dollari. Ma c'è una giustificazione poco convincente, ma comunque - per questo: nello stesso 2005, Bill Gates e Soros "volarono", scommettendo sulla stessa cosa.

Perché è successo? Rispondendo a questa domanda ai giornalisti Buffett, con il suo solito umorismo, ha detto che se in fisica i movimenti meccanici obbediscono alle leggi di Newton, allora nella società la follia umana non può essere misurata.

Warren Buffett è diventato uno scrittore contro la sua volontà. I suoi libri sono richiesti, ha il talento per scrivere semplicemente del complesso, probabilmente il punto èintelligenza ed esperienza.

Testamento di Oracle

Nel testamento dopo la sua morte per la sua famiglia, lascia una piccola percentuale. Quasi l'intera fortuna: il 99% andrà alla Warren Buffett Foundation. Il fondo è gestito da Allen Greenberg, l'ex genero di un brillante investitore. Se durante la vita del suocero contribuisce solo con una piccola percentuale della sua fortuna a questo fondo - $ 10 milioni, allora puoi immaginare in quale solida azienda si trasformerà dall'oggi al domani dopo la sua morte. Un' altra domanda: cosa ne sarà di Berkshire Hathaway, guidato dal carisma dell'Oracolo di Omaha, dopo questo luttuoso evento? Tuttavia, per i connazionali, l'Oracolo di Omaha lascia una previsione ottimistica, indicando che il mercato azionario aumenterà in futuro.