L'imprenditoria finanziaria: definizione, caratteristiche, esempi

2024 Autore: Howard Calhoun | [email protected]. Ultima modifica: 2023-12-17 10:31

L'articolo fornisce una breve descrizione dell'imprenditorialità finanziaria, la sua essenza, i principali tipi e forme. Si considerano le specificità dell'attività imprenditoriale nel campo della finanza, inoltre, si caratterizza nel contesto dei principali mercati finanziari. L'articolo descrive anche gli strumenti finanziari e fornisce una conclusione sull'importanza di questo tipo di imprenditorialità nell'economia moderna.

Essenza dell'attività imprenditoriale in ambito finanziario

Il principio generale dell'imprenditorialità è che beni e servizi in questo contesto hanno un significato più ampio rispetto, ad esempio, alle sole attività di produzione o commercio. Quindi, gli oggetti delle transazioni imprenditoriali possono essere non solo beni fisici, ma anche proprietà intellettuale, opere, informazioni, nonché valuta, titoli e valori simili.

In senso generale, l'imprenditorialità finanziaria, il cui concetto è diversole fonti possono variare leggermente, di conseguenza, dipende dal fatto che l'oggetto di scambio (scambio) di un'entità commerciale sono solo valori finanziari (titoli, valute nazionali ed estere). L'essenza di tali operazioni è che l'imprenditore riceve il suo vantaggio dalla rivendita (speculazione) di questi valori. Allo stesso tempo, va notato che la speculazione in questo caso è un'operazione comune nel mercato finanziario e non ha alcuna componente criminale, come si pensava in precedenza in Unione Sovietica.

Principali tipi di attività

Ci sono vari classificatori di attività imprenditoriale. Tuttavia, più spesso si distinguono i seguenti tipi di imprenditorialità:

• L'imprenditorialità nel settore manifatturiero.
• Attività di consulenza.
• Imprenditoria aziendale.
• L'imprenditorialità nella finanza.

Va notato che, poiché questi tipi sono in qualche modo collegati alle fasi della riproduzione, allora, nonostante le specificità individuali, tutti i tipi di attività imprenditoriali sono strettamente interconnessi e reciprocamente complementari.

Attività imprenditoriale nel campo finanziario come forma di imprenditorialità commerciale

Le attività commerciali sono comparse fin dall'antichità e hanno sempre implicato il processo di acquisto e vendita di qualsiasi bene. L'origine dell'imprenditoria finanziaria è nata poco dopo quella commerciale ed è stata associata alla comparsa delle prime operazioni di prestito. Come è noto dalla storia, i Templari furono i primi a impegnarsi in tali attività su scala significativa.

Poiché l'attività finanziaria nel settore finanziario è una forma di impresa commerciale, la tecnica generale delle transazioni finanziarie non differisce dalle normali transazioni su merci. Allo stesso tempo, va notato che le attività finanziarie come merce hanno ancora caratteristiche proprie, e ciò è dovuto principalmente all'emergere delle risorse elettroniche nel settore finanziario. Le transazioni in attività finanziarie possono ora verificarsi a una velocità sorprendente e tuttavia hanno costi incrementali associati minimi. Inoltre, è l'attività finanziaria che è spesso il generatore di carburante di tutto il commercio, che ne stimola lo sviluppo attraverso meccanismi finanziari e creditizi.

Specifiche dell'attività imprenditoriale in ambito finanziario

Per completezza, è necessario evidenziare le caratteristiche principali dell'imprenditoria finanziaria. Oltre alla caratteristica principale di questo tipo di imprenditorialità, che è espressa dalla specificità dell'oggetto di vendita e acquisto (valori finanziari), ci sono una serie di altre sfumature.

L'organizzazione dell'imprenditoria finanziaria richiede spesso la formazione di sistemi di organizzazioni e istituzioni specializzate, vale a dire istituti finanziari e creditizi, borse valori e cambi, ecc.

Svolgere le attività commerciali nel campo finanziario nella massima misura richiede un servizio completo e affidabileinformazioni rilevanti, fornitura con il più moderno dispositivo informatico tecnico e software.

L'imprenditore finanziario principalmente (se non è un emittente) paga autonomamente tutte le spese per l'acquisto iniziale di attività finanziarie con l'aspettativa di una loro proficua vendita. Pertanto, si assume completamente tutti i rischi finanziari.

In molti casi, il periodo che va dall'acquisizione di attività finanziarie da parte di un imprenditore al ricevimento dei benefici dalla loro vendita può essere esteso nel medio e lungo termine. Pertanto, tali operazioni richiedono solitamente una chiara definizione delle garanzie in una forma o nell' altra (terzo come garante, collaterale, ecc.).

Un'efficace imprenditorialità finanziaria richiede il coinvolgimento del personale più qualificato nel campo della finanza, dell'economia, del diritto, dell'informatica.

Le attività finanziarie spesso richiedono l'utilizzo di servizi e intermediari di terze parti (società di revisione, studi legali, intermediari di cambio, ecc.).

Attività finanziarie

È possibile identificare le principali varietà di imprenditorialità finanziaria. Questi includono le attività di entità commerciali nei seguenti mercati:

• mercato dei titoli - la loro emissione e rivendita (azioni, obbligazioni, ecc.);
• mercato dei servizi bancari - attività finanziarie e creditizie;
• mercato dei servizi finanziari - attività imprenditoriale di intermediazione conattività finanziarie;
• mercato assicurativo - operazioni assicurative con attività finanziarie.

Puoi anche evidenziare le forme più moderne di imprenditorialità finanziaria.

Il leasing è un'attività imprenditoriale intermedia di acquisto e vendita sui mercati azionari, creditizi e finanziari. Viene effettuato dall'imprenditore a proprie spese a favore dell'acquirente finale, con il successivo pagamento integrale da parte dell'acquirente dell'oggetto in locazione e il pagamento di una commissione.

Factoring - riscatto da parte di un imprenditore delle obbligazioni di debito correnti (fatture del fornitore, ecc.) a un costo scontato, seguito dal ricevimento dell'intero costo delle obbligazioni di debito dal debitore.

Forfaiting è un acquisto scontato da parte di un imprenditore per i propri fondi di obbligazioni di debito a medio e lungo termine per l'acquisto di beni costosi, seguito dal pagamento all'imprenditore dell'intero costo di tali beni da parte dell'acquirente finale.

I principali tipi di imprenditorialità finanziaria richiedono una descrizione separata e più dettagliata.

Breve descrizione dell'imprenditorialità nel mercato mobiliare

Il mercato dei titoli è una delle istituzioni finanziarie più in via di sviluppo. L'imprenditoria finanziaria include attività nel mercato mobiliare come:

• Intermediazione. Un broker è un intermediario professionale che svolge attività commerciale nel mercato mobiliare sulla base di un accordo e di una procura per le operazioni con titoli percommissione.
• Concessionaria. Un dealer, a differenza di un broker, acquista e vende titoli in modo indipendente su base autofinanziata con un annuncio per proprio conto dei prezzi dei singoli strumenti finanziari.
• I titoli possono essere gestiti da una persona fisica o giuridica sulla base di un accordo fiduciario urgente con il proprietario di questi titoli o con il proprietario di fondi per l'investimento.
• Cancellazione. Questo tipo di attività prevede la determinazione degli obblighi nel processo di compensazione delle operazioni con titoli, nonché il monitoraggio del rispetto degli accordi stabiliti su tali operazioni.
• Deposito. Il depositario fornisce servizi di custodia di certificati per strumenti finanziari e servizi di modifica della proprietà dei titoli.

Inoltre, vengono svolte attività imprenditoriali sul mercato mobiliare per mantenere un registro dei proprietari di titoli finanziari e organizzare le negoziazioni su questo mercato.

Breve descrizione dell'imprenditorialità nel settore bancario e creditizio

L'imprenditorialità nel settore finanziario è anche direttamente correlata alle operazioni di credito nel mercato dei servizi bancari. Un'organizzazione creditizia può essere un'impresa di qualsiasi forma di proprietà che ha ricevuto una licenza dalla Banca centrale per svolgere attività finanziarie e creditizie (bancarie). Oggetto dell'attività imprenditoriale in questo caso sono principalmente le operazioni con l'estero, nazionale ed esteromoneta. I principali soggetti di questo tipo di attività sono le banche commerciali e le organizzazioni creditizie non bancarie (società di compensazione, stanze di compensazione, cooperative di credito, banchi di pegno, ecc.), a cui è vietato svolgere altri tipi di attività (produzione, commercio, fornitura di altri servizi).

L'elenco delle possibili operazioni in quest'area è molto ampio. Tra questi ci sono i seguenti:

• attrazione e collocamento di fondi di deposito;
• mantenere ed effettuare pagamenti sui conti bancari dei clienti;
• operazioni di acquisto e vendita di valuta estera;
• emissione di risorse finanziarie a credito per vari periodi a determinate condizioni di rimborso e pagamento dei prestiti;
• operazioni di trasferimento di denaro;
• operazioni con leasing finanziario;
• operazioni di factoring e operazioni similari per l'acquisizione di obbligazioni di terzi.

Inoltre, gli istituti di credito possono partecipare attivamente al mercato mobiliare e ad altri mercati finanziari.

Attività imprenditoriale nel mercato assicurativo e altri servizi finanziari

La caratteristica dell'imprenditoria finanziaria nel campo delle assicurazioni si distingue per il fatto che in questo caso gli oggetti dell'attività imprenditoriale sono una varietà di rischi. Cioè, le entità del settore assicurativo forniscono garanzie per il risarcimento di eventuali danni in caso di un particolare evento di rischio, assumendosi così i rischi del cliente.tariffa fissata nel contratto di assicurazione. In genere, la tariffa assicurativa è suddivisa in premi assicurativi distribuiti nel tempo.

I principali tipi di assicurazione includono l'assicurazione sulla proprietà, l'assicurazione sulla vita e sulla salute, la pensione individuale, l'assicurazione dei rischi finanziari e commerciali. Quest'ultimo tipo include:

• assicurazione del credito, ovvero il trasferimento del rischio di insolvenza del prestito;
• assicurazione per perdita di profitto dovuta a fattori esterni imprevisti (tecnici, artificiali, naturali, commerciali, ecc.);
• assicurazione dei rischi aziendali dovuti a mancanza di reddito e perdita di risorse, anche nel settore finanziario dell'imprenditorialità, ecc.

Ci sono anche forme di attività finanziarie che non sono correlate all'acquisto e alla vendita di titoli, operazioni finanziarie e di credito e assicurazioni. Esempi di imprenditorialità finanziaria di questo tipo sono i servizi accessori nel campo dell'intermediazione finanziaria, della consulenza, dei servizi di revisione contabile, ecc.

Principali strumenti finanziari

Vari strumenti finanziari circolanti sul mercato finanziario sono i principali oggetti di transazione in questa area di business. I principali strumenti finanziari solitamente includono:

• documenti di regolamento e banconote, che circolano principalmente nel settore finanziario e creditizio;
• banconote estere, documenti di regolamento valutario e determinati valorii titoli sono prevalentemente strumenti del mercato valutario;
• gli strumenti del mercato assicurativo sono una varietà di prodotti assicurativi;
• strumenti per il mercato dei metalli (oro, platino, argento con relativa documentazione);
• sul mercato mobiliare circolano principalmente strumenti finanziari secondari.

Si possono individuare i principali strumenti del mercato mobiliare come:

• azioni - titolo azionario, che conferma il diritto del suo proprietario a una parte dell'attività e il diritto a ricevere dividendi;
• bond è un titolo di debito a termine, che conferma il diritto del suo proprietario a ricevere il valore nominale di questo documento dall'emittente;
• cambiale - un'obbligazione monetaria urgente per iscritto, che dà al suo proprietario il diritto di ricevere l'importo specificato nel documento dal debitore (cassetto);
• swap, opzioni, forward, futures - contratti per la vendita (scambio) di qualsiasi attività secondo le regole stabilite da questi contratti.

L'importanza dell'attività imprenditoriale nel settore finanziario nell'economia moderna

In una moderna economia di mercato, il mercato finanziario in generale e l'attività imprenditoriale dei suoi soggetti in particolare sono di grande importanza. Questo tipo di imprenditorialità contribuisce alla formazione e al movimento dei flussi di cassa a diversi livelli dell'economia. Questo è il meccanismo trainante di tutte le attività commerciali e l'accumulazione, la distribuzione effettiva di liquidità temporaneamente gratuita e la formazione di un investimentoclima e gestione di molteplici rischi.

Negli ultimi decenni, lo sviluppo dell'imprenditoria finanziaria è stato particolarmente intenso. Ciò è dovuto, da un lato, allo sviluppo intensivo di nuove tecnologie dell'informazione, anche nel settore finanziario, e, dall' altro, al rafforzamento dei processi di globalizzazione nell'economia mondiale. Tuttavia, va notato che questo tipo di attività è associata a un elevato grado di rischio. Più di recente, una serie di crisi finanziarie ha segnato un elevato grado di volatilità nei mercati di tutto il mondo e la globalizzazione economica in questo contesto ha solo esacerbato le tendenze al rischio.

Sulla base di ciò, si dovrebbe concludere che al momento non ci sono abbastanza competenze professionali standard e fortuna elementare per un'attività efficace nell'ambiente finanziario. Ciò che serve ora sono approcci equilibrati alle operazioni finanziarie, supportati dai metodi più progressivi nella gestione del rischio finanziario.